金融車が市場相場からかけ離れた超格安価格で流通する根本的な理由は、「車の所有権」ではなく「車を使用する権利（占有権）」のみが売買されているという特殊な構造にあります。正規の中古車市場では、車両本体代金を支払うことで陸運支局にて名義変更が行われ、買い手が完全な法的所有者となります。しかし、金融車において法的所有権は一切移転しません。
この金融車が発生する背景には、急な資金調達を目的とした自動車担保ローンの流れが深く関わっています。典型的な発生スキームは以下の通りです。
まず、手元に資金が必要となった車の持ち主（A氏）が、ローン返済中である自分の車を担保に街金や自動車金融業者（B社）から融資を受けます。その際、A氏は担保の差し入れとして「車検証原本」「印鑑証明書」「譲渡証明書」「委任状」などの書類一式と車両本体をB社に預けます。その後、A氏が借入金を返済できなくなると、B社は貸付金を回収するために預かった車両を裏ルートや専門ブローカーを通じて第三者（C氏）へ売却します。このB社から市場へ流された担保車両こそが、いわゆる「金融車」と呼ばれる個体です。
車両の市場価値が500万円クラスの高級SUVであっても、金融車市場では150万円〜200万円程度で投げ売りされます。売り手にとっては「他人の名義のまま素早く現金化したい」、買い手にとっては「格安で高級車に乗りたい」という利害が一致することで、アンダーグラウンドに近い市場が形成されています。
